Nos services
Conception d'indices
Une expertise reconnue en matière d’ingénierie indicielle
Nos équipes ont une expérience approfondie er reconnue dans la conception, la mise en œuvre et la maintenance d’indices et de stratégies financières. Depuis plus de 20 ans, notre équipe a développé de nombreux indices allant des indices simples aux stratégies d’indices complexes basées sur des modèles quantitatifs.
Notre plateforme de calcul d’indice, composée entièrement d’une infrastructure basée sur des « blocs » ou « micro-services », nous permet de concevoir des indices en une fraction de temps par rapport aux systèmes traditionnels. Cela nous permet également un déploiement simple et rapide, ainsi qu’une mise à jour aisée de notre infrastructure en ajoutant et/ou en remplaçant des blocs.
Nous créons des indices pour la plupart des classes d’actifs, notamment :
- Matières Premières
- Immobilier
- Taux d'intérets/Obligations
- Actifs numériques
- Multi-asset
- Matières Premières
- Immobilier
- Taux d'intérets/Obligations
- Actifs numériques
- Multi-asset
Nous allons au-delà de la conception. Nous assistons nos clients tout au long de la chaîne de valeur. Nous accompagnons nos clients dans la réplication de ces indices à travers un réseau de partenaires institutionnels (contrepartie de swaps, création d’ETF en marque blanche,…).
En tant que partenaire, nous vous accompagnons à chaque étape de la conception et de la mise en place de l’indice.
Indices de référence
Nous travaillons constamment sur de nouveaux indices de référence dans le but d’offrir un accès aux dernières opportunités d’investissement. Notre équipe a ouvert la voie dans le développement d’indices pour créer de nouveaux marchés.
Nos équipes ont participé à la construction de certains des indices de matières premières les plus reconnus au cours des 20 dernières années.
Nous concevons des indices de pointe notamment dans les domaines suivants :
Fret:
En 2021, nous avons lancé les premiers indices de marché réglementés EU-BMR pour le fret en conteneurs maritimes dans l’objectif de créer un marché dérivé pour une nouvelle classe d’actifs en fournissant des prix de référence fiables. Ces indices mesurent le coût de transport d’un conteneur entre les principales régions du monde.
Depuis 2018, nous avons élargi notre expertise sur les actifs numériques en concevant une large gamme d’indices avec des degrés de complexité variables :
- Indices de Référence mono-asset
- Top 5/10 Actifs numériques
- Indices Thématiques (Smart Contracts, Layer 1, DeFi)
- Indices à volatilité controlée
- Ethereum Staking Yield
- Indice AI/NLP de sentiment
En 2018, nous avons créé le premier indice de référence investissable reproduisant l’évolution des prix de l’immobilier résidentiel à Paris.
Indices de stratégie
Notre expertise comprend:
- Les indices de stratégie long-short
- Les indices gérés en fonction de l'allocation du client
- Les indices à volatilité contrôlée et à effet de levier
- Les stratégies linéaires et/ou basées sur des options
- Les indices intraday
- Les indices d'allocations dynamiques quantitatives basées sur des problèmes d'optimisation
- Les indices structurés multi-niveaux
Agent de calcul
Une connaissance approfondie du calcul d’indice
Compass fournit une gamme de services d’agent de calcul pour tout type d’indice. En tant qu’agent de calcul indiciel indépendant, nos services incluent la maintenance, le calcul et la publication de tout indice systématique ou géré. Nos solutions couvrent toutes les classes d’actifs, sauf les actions au comptant.
L’industrie des indices évolue. Les stratégies deviennent plus complexes, les volumes de données augmentent et les sources de données se diversifient. Notre infrastructure technique répond aux besoins et aux défis du marché pour que vous puissiez développer et gérer vos stratégies en toute sérénité.
Plateforme de calcul d’indices
Notre système centralisé sophistiqué permet une gestion des données rigoureuse et efficace.
Nous offrons une flexibilité maximale grâce à l’utilisation de technologies sous-jacentes basées sur le Cloud.
Nous utilisons une ingestion de données basée sur des micro-services dans laquelle les données sont à la fois centralisées et normalisées. Nous sommes connectés aux principaux fournisseurs de données et pouvons facilement nous connecter à tout autre fournisseur en cas de besoin.
Notre technologie de calcul est modulable, évolutive et permet de faire face à des situations de crise. La technologie cloud-native permet des mises à jour rapides offrant ainsi flexibilité, fiabilité et adaptabilité.
Nous fournissons une fréquence des calculs journalière ou en temps réel, selon vos besoins.
La résilience de notre infrastructure de calcul et de publication offre un environnement sécurisé et stable quelque soit la fréquence de calcul choisie.
Publication - distribution
Nous avons établi des connexions avec toutes les grandes plateformes de données financières et pouvons publier vos indices selon vos besoins spécifiques.
Nous pouvons publier votre indice sur Bloomberg, Refinitiv, des sites web dédiés ou toute autre plateforme de données.
Nous sommes connectés aux principaux acteurs tels que GCP, Azure et AWS.
Nous pouvons également travailler avec vous pour développer le reporting approprié requis pour auditer le calcul de l’indice (en plus de nos rapports habituels). Ces rapports peuvent être consultés/téléchargés par e-mail ou via des sites FTP. Nous pouvons également mettre en place des API dédiées.
Maintenance
Notre moteur de calcul s’appuie sur des outils robustes basés sur un environnement Cloud.
Notre moteur de calcul s’appuie des outils robustes basés sur un environnement Cloud.
Nous respectons les meilleures pratiques de programmation pour chaque nouveau développement. Cela inclut entre autres des controles et des tests approfondis ainsi que des phases de développement, de test et de mis en production bien définies.
Nos données sont stockées dans un système multi-clouds et multi-régions avec basculement automatique, le rendant très résiliant en cas de problème sur l’un des sites.
Tous nos sites respectent les contraintes les plus restrictives en termes de plan de continuité des activités (sauvegarde du serveur, redondance de l’accès aux données de marché, redondance de l’alimentation électrique, etc.).
Nous sommes extrêmement réactifs en ce qui concerne la gestion des éventuels problèmes. Que ce soit par rapport au calcul d’un indice ou à une demande d’un client, la plupart des requêtes sont traitées dans l’heure suivant leur réception.
Administration
d'indices
Administration d'indices
Maintenir de solides références réglementaires dans tous les services
Compass est un Administrateur d’Indices enregistré auprès de l’Autorité des Marchés Financiers (AMF) en vertu du Règlement Européen sur les Indices de Référence (EU BMR).
EU BMR : Le règlement européen sur les indices de référence exige que les fournisseurs d’indices soient autorisés afin que leurs indices soient accessibles dans l’UE, indépendamment du lieu où se trouve le fournisseur. Ces réglementations exigent que les administrateurs d’indices suivent des directives strictes en matière de surveillance, de contrôle, de documentation et de transparence. Les normes établies par l’EU BMR sont les plus strictes au monde.
Au fil des ans, Compass a développé un cadre interne conforme aux normes de l’EU BMR basé sur des processus opérationnels solides. Nous proposons l’externalisation de l’administration des indices de nos clients conformément à ces réglementations. Le client peut ainsi se concentrer sur la recherche et la conception d’indices.
La séparation de la fonction d’administrateur évite également les conflits d’intérêts ou les modifications d’indices qui ne seraient pas conformes aux règles de l’EU BMR.
Ingénierie
Quantitative
Ingénierie quantitative
Des solutions quantitatives sur-mesure
Si vous avez une idée de projet en lien avec la finance quantitative mais que vous ne savez pas comment l’exécuter, Compass est le partenaire idéal. Nos ingénieurs et analystes quantitatifs qualifiés vous aideront à formaliser et implémenter votre projet.
Solutions sur mesure
Nous sommes prêts à développer des solutions spécifiques pour répondre aux besoins des clients. Que cela implique le traitement des données, la livraison des données, l'ingénierie basée sur la stratégie et/ou la publication d'indices, notre équipe peut créer un produit spécialement adapté à vos besoins.
Flexibilité
Notre architecture nous permet d'utiliser la plupart des fournisseurs de données. Même si nous ne pouvons pas accéder aux données actuellement, nous pouvons mettre en place un accès rapidement.
Quelques exemples de ce que nous pouvons faire :
- Traiter de grandes quantités de données pour fournir des modèles de prévisions.
- Utiliser des modèles d’optimisation pour déterminer l’allocation d'actifs optimale dans un portefeuille.
- Sourcer et mettre à disposition des jeux de données de marché permettant d’analyser la liquidité des actifs et des bourses.
